Investing.com — Morgan Stanley’e göre Nvidia, yeni nesil Blackwell platformunun hızla büyümesiyle çığır açan bir çeyrek açıklamaya hazırlanıyor. Banka, “piyasanın son 45 günde daha iyiye doğru yön değiştirdiğini” belirterek “son birkaç çeyrekte gördüğümüz en güçlü sonucu” beklediklerini ifade etti.
Banka, NVDA için fiyat hedefini 210 dolardan 220 dolara yükseltti ve ağırlık üstü tavsiyesini yineledi.
Morgan Stanley analisti Joseph Moore şöyle belirtti: “Nvidia’nın hisse performansı sağlam olsa da, kısmen ’ASIC ve AMD’nin büyüme potansiyelinin yatırımcıların hayal gücünü ele geçirmesi’ nedeniyle diğer yapay zeka hisselerine göre geride kaldı.”
Bununla birlikte, firma “Blackwell’in hala tercih edilen yapay zeka çipi olduğunu ve Vera Rubin talebinin ÇOK güçlü sinyaller verdiğini” savundu. Ayrıca, rakiplerin heyecanının “ilerlemeyi yansıttığını ama aynı zamanda çok güçlü bir piyasayı” gösterdiğini ekledi.
Analist, şirketin momentumunda kesin bir değişim bekliyor. Morgan Stanley şunları yazdı: “Son trendlere kıyasla bir atılım çeyreği bekliyoruz.” Sektör kontrolleri, Nvidia’nın daha önceki raf ile ilgili sorunları çözdüğünü ve talebin artmaya devam ettiğini gösteren “önemli bir hızlanma” olduğunu gösteriyor.
Ayrıca, büyüme kısıtlamalarının artık Nvidia’nın kendi arzından ziyade “tamamlayıcı donanımlarda (depolama, bellek, sunucular) ve alan/güç” konularında olduğunu eklediler.
Morgan Stanley analisti, müşteriler ve tedarikçiler arasındaki talep sinyallerinin, özellikle Nvidia’nın genellikle çeyreğin sonlarına doğru rapor vermesi nedeniyle, konsensüsten daha hızlı bir büyümeye işaret ettiğine inanıyor.
Firma ayrıca Jensen Huang’ın yorumlarına da atıfta bulundu. CEO’nun “önümüzdeki beş çeyrek için rakamlarımızın 70-80 milyar dolar aralığında artması gerektiğini belirttiğini” ifade etti.
Morgan Stanley tahminlerini 22 milyar dolar artırırken, hissenin “Huang’ın açıklamalarından sonra şu anki değerinden %10 daha düşük” olduğunu belirtti. Bu durum, firmanın Nvidia ve daha geniş ekosistem için beklentiler arasında gördüğü uyumsuzluğu vurguluyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
